Mga Pangunahing Prinsipyo na Makatutulong sa Iyong I-unlock ang Door sa Pananalapi sa Kasarinlan
Ang artikulong ito ay orihinal na inilathala noong 2005, ngunit higit sa sampung taon na ang lumipas, ako ay nag-a-update, nagpapalawak, at nagbababa ng mga ito upang mabigyan ka ng higit na kalinawan tungkol sa uri ng mindset na maaari mong gawin upang protektahan, protektahan, at tipunin ang kayamanan .
Namumuhunan Key # 1. Ipilit ang isang Margin ng Kaligtasan
Si Benjamin Graham , ang ama ng modernong pagtatasa ng seguridad , ay nagturo na ang pagbuo ng isang margin ng kaligtasan sa iyong mga pamumuhunan ay ang nag-iisang pinakamahalagang bagay na maaari mong gawin upang protektahan ang iyong portfolio . Mayroong dalawang mga paraan na maaari mong isama ang prinsipyong ito sa iyong proseso ng pagpili ng pamumuhunan.
Una: Maging konserbatibo sa Mga Assumptions sa Iyong Pagsusuri
Bilang isang klase, ang mga namumuhunan ay may kakaibang ugali ng pag-extrapolating ng mga kamakailang pangyayari sa hinaharap. Kapag ang mga oras ay mabuti, sila ay sobrang maasahin sa mabuti ang mga prospect ng kanilang mga negosyo. Tulad ng sinabi ni Graham sa kanyang landmark na investment treatise na Ang Intelligent Investor, ang pangunahing panganib ay hindi overpaying para sa mga mahusay na negosyo, ngunit sa halip, nagbabayad ng masyadong maraming para sa pangkaraniwan na mga negosyo sa panahon ng pangkalahatang masagana beses.
Upang maiwasan ang sitwasyon na ito ng paumanhin, mahalaga na magkamali ka sa pag-iingat, lalo na sa lugar ng pagtatantya ng mga rate ng pag-unlad sa hinaharap kapag pinahahalagahan ang isang negosyo upang matukoy ang potensyal na pagbabalik .
Para sa isang mamumuhunan na may 15 porsiyento na kinakailangang rate ng return, ang isang negosyo na bumubuo ng $ 1 per share sa kita ay nagkakahalaga ng $ 14.29 kung ang negosyo ay inaasahan na lumago sa 8 porsiyento. Gayunpaman, sa inaasahang antas ng paglago ng 14 porsiyento, ang tinatayang tunay na halaga sa bawat bahagi ay $ 100, o pitong beses na mas malaki!
Pangalawa: Tanging ang Trading ng Asset ng Pagbili Malapit (Sa Kaso ng Magaling na Negosyo) o Substantially Sa ibaba (Sa Kaso ng Iba Pang Mga Negosyo) Ang iyong Conservative Tantiya ng tunay na Halaga
Sa sandaling tinantya mo nang konserbatibo ang tunay na halaga ng isang stock o pribadong negosyo, tulad ng isang washing car na gaganapin sa isang limitadong kumpanya ng pananagutan , dapat mong tiyakin na nakakakuha ka ng isang makatarungang pakikitungo. Magkano ang nais mong bayaran ay depende sa iba't ibang mga kadahilanan, ngunit ang presyo ay matukoy ang iyong rate ng return .
Sa kaso ng isang pambihirang enterprise - ang uri ng kumpanya na may malaking competitive na pakinabang, ekonomiya ng scale, tatak ng pangalan ng proteksyon, bibig-watering nagbalik sa kabisera, at isang malakas na balanse sheet, kita pahayag, at cash flow statement - nagbabayad ng isang buong presyo, at regular na pagbili ng mga karagdagang pagbabahagi sa pamamagitan ng mga bagong pagbili at reinvesting iyong dividends, ay maaaring makatuwiran. Isinulat ko kamakailan ang pangkalahatang ideya ng konsepto na ito sa aking personal na blog gamit ang The Hershey Company bilang isang illustrative case study. Itinuturo ko kung paano, kahit na mas mataas ang halaga, ang Hershey ay may kakayahang makabuo ng sapat na mataas na nagbabalik na mamumuhunan na may ilang proteksyon sa downside gamit ang napalaki na mga presyo ng dot-com bubble ng 1990 bilang isang panimulang punto, paghahambing ng tsokolate maker sa isang Vanguard S & P 500 index ng pondo. Sa kabila ng kanyang rich price tag, Hershey durog ang index, tulad ng ito ay tapos na para sa henerasyon pagkatapos ng henerasyon sa mahabang stretches ng oras.
(Tandaan: Ang mga indibidwal na taon, kahit na mga 3-5 taon, ay isang iba't ibang mga kuwento. Sa dulo ng laro, ang isang kompanya tulad ng Hershey ay mas mahusay kaysa sa average, ngunit walang sinasabi kung ano ang gagawin nito sa susunod na 60 na buwan. napakahalagang magpasya ka mula sa simula kung ikaw ay isang tunay na pangmatagalang mamumuhunan o nagpe-play ng ibang laro nang buo.)
Ang mga uri ng mga negosyo ay bihirang. Karamihan ay nahulog sa teritoryo o pangalawang o tertiary na kalidad. Kapag nakikitungo sa mga uri ng mga kumpanya, ito ay marunong na humingi ng karagdagang margin ng kaligtasan sa pamamagitan ng pag- iimbak ng mga kita sa pamamagitan ng mga pag-aayos ng cyclical at / o pagbabayad lamang ng isang presyo na tinatayang hindi hihigit sa 2 / 3rds o ang iyong tinantyang intrinsikong halaga, na makukuha mo mula paminsan-minsan. Ito ang likas na katangian ng stock market. Sa katunayan, sa kasaysayan, bumaba sa na-quote na halaga ng merkado ng 33% o higit pa ay hindi na hindi bihira bawat ilang taon.
Pagbuo sa aming naunang halimbawa ng isang kumpanya na may tinatayang tunay na halaga ng $ 14.29, nangangahulugan ito na hindi mo nais na bilhin ang stock kung ito ay trading sa $ 12.86 dahil iyon ay lamang ng isang 10% margin ng kaligtasan. Sa halip, gusto mong hintayin itong mahulog sa paligid ng $ 9.57. Ito ay magpapahintulot sa iyo na magkaroon ng karagdagang downside proteksyon sa kaganapan ng isa pang Great Depression o 1973-1974 pagbagsak.
Namumuhunan Key # 2. Lamang Mamuhunan Sa Mga Negosyo o Asset Naiintindihan Mo. Mahalaga Kilala Mo ang Iyong Sariling Mga Limitasyon
Paano mo tantyahin ang mga hinaharap na kita sa bawat bahagi ng isang kumpanya? Sa kaso ng Coca-Cola o Hershey, maaari mong tingnan ang per-capita consumption ng mga produkto sa iba't ibang bansa sa mundo, mga gastos sa pag-input tulad ng mga presyo ng asukal, kasaysayan ng pamamahala para sa paglalaan ng kapital, at isang buong listahan ng mga bagay. Magtatayo ka ng mga spreadsheet, magpatakbo ng mga sitwasyon, at magkaroon ng isang hanay ng mga inaasahan sa hinaharap batay sa iba't ibang antas ng kumpyansa. Ang lahat ng ito ay nangangailangan ng pag-unawa kung paano ang mga negosyo ay gumawa ng kanilang pera; kung paano lumilitaw ang cash sa treasury.
Nakabigla, maraming mamumuhunan ang hindi pansinin ang sentido komun na ito at namuhunan sa mga kumpanya na nagpapatakbo sa labas ng kanilang kaalaman base. Maliban kung tunay mong nauunawaan ang ekonomika ng isang industriya at maaaring mag-forecast kung saan ang isang negosyo ay nasa loob ng lima hanggang sampung taon na may makatwirang katiyakan, huwag bumili ng stock. Sa karamihan ng mga kaso, ang iyong mga pagkilos ay nahimok sa pamamagitan ng isang takot na maalis sa isang "sigurado na bagay" o para sa mga potensyal na isang malaking kabayaran. Kung inilarawan ka nitong, magiginhawahan ka upang malaman na sumusunod ang imbensyon ng kotse, telebisyon, computer, at Internet, may mga libu-libong mga kumpanya na nagmula sa buhay, para lamang mabuntog sa dulo. Mula sa isang pananaw ng lipunan, ang mga teknolohiyang pagsulong na ito ay mga pangunahing tagumpay. Bilang mga pamumuhunan, ang isang malaking kalakhan ay nabagsak. Ang susi ay upang maiwasan ang pang-aakit sa pamamagitan ng kaguluhan. Ang pera ay gumastos ng parehong, hindi alintana kung ikaw ay nagbebenta ng mainit na aso o microchips. Kalimutan ito, at maaari mong mawala ang lahat. Ang ilang mga shareholders ng GT Advanced Technologies, na walang karanasan o kaalaman sa industriya o mga kaugnay na pagsisiwalat sa accounting, ay nahaharap sa kabuuang pagkaguho dahil hindi sila kontento upang kumita ng pera mula sa isang mababang halaga ng pondo sa index o portfolio ng blue-chip stock . Ito ay isang hindi kinakailangang trahedya.
Upang maging isang matagumpay na mamumuhunan, hindi mo na kailangang maunawaan ang mapapalitan arbitrage , esoteric fixed-income trading estratehiya, stock option valuation, o kahit na advanced accounting. Ang mga bagay na ito ay palawakin lamang ang potensyal na lugar ng pamumuhunan na magagamit sa iyo; mahalaga, ngunit hindi kritikal sa pagkamit ng iyong mga pangarap sa pananalapi. Maraming mamumuhunan, dahil sa mga kadahilanang nalalaman lamang sa mga bituin, ay ayaw na maglagay ng ilang mga pagkakataon sa ilalim ng "sobrang hirap" na pile, nag-aatubili na aminin na hindi sila nakatalaga sa gawain sa pamamagitan ng pagmamataas o walang pag-asa. Ito ay isang hangal na paraan upang kumilos. Kahit billionaire na si Warren Buffett, na kilala sa kanyang malawak na kaalaman sa negosyo, pinansya, accounting, batas sa buwis, at pamamahala, ang kanyang mga pagkukulang. Sa pulong ng kumperensya ng Berkshire Hathaway noong 2003, si Buffett, na tumutugon sa isang katanungan tungkol sa industriya ng telecom, ay nagsabi: "Alam ko na ang mga tao ay uminom ng Coke, gamit ang mga bloke ng Gillette at kumakain ng Snickers bars sa loob ng 10-20 taon, at magkaroon ng isang magaspang na ideya kung paano magkano ang kita nila. Ngunit wala akong alam tungkol sa telecom. Hindi ito nag-abala sa akin. Ang isang tao ay gagawa ng pera sa beans ng kakaw, ngunit hindi ako. Hindi ako nag-aalala tungkol sa kung ano ang hindi ko alam - mag-alala ako tungkol sa pagiging sigurado tungkol sa kung ano ang alam ko. "Ang kakayahan na realistikong suriin ang kanyang mga lakas at kahinaan ay isang paraan na binago ni Buffett ang paggawa ng malalaking pagkakamali sa kanyang malaki na pamumuhunan .
Namumuhunan Key # 3. Sukatin ang Iyong Tagumpay sa ilalim ng Pagpapatakbo ng Pagganap ng Negosyo, Hindi ang Presyo ng Stock
Ang isa sa mga dakilang kabiguan ng aking karera ay nanonood kung hindi ang mga tao ay nagsasalita na parang mga eksperto sa mga stock, bono, mutual fund, at iba pang mga ari-arian na hindi nila nauunawaan lalo na. Sa kasamaang palad, ang isang mahusay na maraming mga kalalakihan at kababaihan tumingin sa kasalukuyang presyo ng merkado ng isang asset para sa pagpapatunay at pagsukat kapag, sa katagalan, ito ay sumusunod lamang sa pinagbabatayan ng pagganap ng cash na nabuo sa pamamagitan ng asset. Ang aral? Tumutok sa na batayang pagganap. Ito ang binibilang.
Isang makasaysayang halimbawa: Sa panahon ng pag-crash ng 1970, ang mga tao ay nabili mula sa mga hindi kapani-paniwala na pang-matagalang hawak na nakababa sa 2x o 3x na kinita, nilalansag ang kanilang mga pusta sa mga hotel, restaurant, mga halaman sa pagmamanupaktura, mga kompanya ng seguro, mga bangko, mga gumagawa ng kendi, mga gilingan ng harina, parmasyutiko mga higante, at railroads lahat dahil sila ay nawala 60% o 70% sa papel. Ang mga pinagbabatayan ng negosyo ay pagmultahin, sa maraming mga kaso pumping out ng mas maraming pera gaya ng dati. Ang mga may disiplina at pag-iintindi sa harapan na umupo sa bahay at kinokolekta ang kanilang mga dividends ay nagpunta upang tambalan ang kanilang pera sa mga rate ng panga-drop sa susunod na 40 taon sa kabila ng inflation at deflation, digmaan at kapayapaan, hindi kapani-paniwalang teknolohikal na pagbabago, at maraming mga bula ng stock market at pagsabog .
Ang mga batayang iyon ay tila isang imposible katotohanan para sa isang tiyak na minorya ng mga tao upang maunawaan, lalo na ang mga may isang malaking pagkakagusto para sa pagsusugal. Bumalik sa panahon ng dot-com bubble, Nakatanggap ako ng galit na e-mail mula sa isang mambabasa na nagalit sa aking (irermutably, akademikong nai-back up) assertion na ang mga resulta ng operasyon at presyo ng pagbabahagi ay inextricably naka-link sa paglipas ng pinalawig na mga panahon ng oras. Naisip niya na ito ay baliw. "Hindi mo ba alam na ang presyo ng stock ay walang kinalaman sa kalakip na negosyo?" Tanong niya.
Siya ay seryoso.
Para sa mga taong tulad nito, ang mga stock ay walang iba kundi ang mga mahiwagang tiket sa lottery. Ang mga uri ng mga speculators na ito ay dumating at pumunta, pagkuha ng wiped out pagkatapos ng halos bawat kasunod na pagbagsak. Ang tunay na disiplinadong mamumuhunan ay maaaring maiwasan ang lahat ng mga bagay na walang kapararakan sa pamamagitan ng pagkuha ng mga bagay na bumubuo ng patuloy na lumalagong halaga ng salapi, na humahawak sa mga ito sa pinakamabisang paraan ng buwis na magagamit nila sa kanila, at pahintulutan ang oras na gawin ang iba. Kung ikaw ay hanggang 30% o 50% sa anumang naibigay na taon ay hindi mahalaga hangga't ang mga kita at dividends patuloy na lumalaki sa langit sa isang rate ng malaki sa labis ng implasyon at na kumakatawan sa isang magandang balik sa katarungan .
Ito ang panukat na sinukat natin sa sarili kong sambahayan. Ang aking asawa at ako ay may mga spreadsheet ng estate na nagbabagsak sa lahat ng aming mga kalakal sa lahat ng aming mga negosyo, mga shelter ng buwis, mga legal na entity, trust, at mga account. Ang spreadsheet ay na-program upang kunin ang mga pinakabagong benta, tubo, at data ng dividend mula sa isang database, ang pag-update habang inilabas ang bagong impormasyon. Pagkatapos ay lumilikha ito ng isang pinansiyal na pahayag na nagpapakita sa amin kung ano ang magiging hitsura ng aming mga stock kung sila ay isa sa mga pribadong negosyo na pagmamay-ari namin, tulad ng kompanya ng letterman jacket. Bawat taon, umuupo kami at pag-aralan kung gaano kabilis ang aming pinagkukulang na kita ay lumago sa kabisera na aming pinagtatrabahuhan; gaano ang mas malaki ang kita ng kita sa dibidendo kumpara sa naunang panahon; kung saan ang mga kumpanya ay lumalaking o bumabagsak na benta. Ang presyo ng merkado ay kulay-abo, halos walang kahulugan dahil wala kaming mga plano ng paggawa ng anumang bagay dito maliban kung ito ay nagbibigay sa amin ng isang pagkakataon upang bumili ng higit pa sa mga negosyo sa tingin namin magkasya sa aming mga pangmatagalang layunin.
Namumuhunan Key # 4. Magkaroon ng Rational Disposition Toward Price
Mayroong isang panuntunan ng matematika na hindi maiiwasan: Ang mas mataas na isang presyo na binabayaran mo para sa isang asset na nauugnay sa mga kita nito, mas mababa ang iyong pagbabalik sa pag-aakala ng maramihang pagpapahalaga . Simple lang iyan. Ang parehong stock na isang kahila-hilakbot na pamumuhunan sa $ 40 bawat share ay maaaring maging isang kahanga-hangang pamumuhunan sa $ 20 bawat share. Sa pagmamadali at pagmamadali ng Wall Street, maraming tao ang nakalimutan ang pangunahing saligan na ito at, sadly, binayaran ito sa kanilang mga pocketbooks.
Isipin mong bumili ka ng isang bagong tahanan para sa $ 500,000 sa isang mahusay na kapitbahayan. Sa isang linggo mamaya, ang isang tao ay tumuktok sa iyong pinto at nag-aalok sa iyo ng $ 300,000 para sa bahay. Gusto mong tumawa sa kanilang mukha. Sa pamilihan ng sapi, maaaring malamang na magulat ka at ibenta ang iyong proporsyonal na interes sa negosyo dahil lamang sa tingin ng ibang tao na mas mababa ito kaysa sa iyong binayaran para dito.
Kung nagawa mo na ang iyong homework, nagbigay ng sapat na kaligtasan, at hinihikayat ang tungkol sa pang-matagalang ekonomiya ng negosyo, dapat mong tingnan ang mga pagtanggi sa presyo bilang isang kahanga-hangang pagkakataon upang makakuha ng higit pa sa isang mahusay na bagay. Kung ang mga pahayag na iyon ay hindi totoo, hindi mo dapat binili ang stock sa unang lugar. Sa halip, ang mga tao ay madalas na nagaganyak tungkol sa mga stock na mabilis na tumaas sa presyo; isang ganap na hindi makatwirang posisyon para sa mga na umaasa na bumuo ng isang malaking posisyon sa negosyo. Magkakaroon ka ba ng proclivity upang makabili ng higit pang mga kotse kung nadagdagan ng Ford at General Motors ang mga presyo ng 20 porsiyento? Gusto mo bang bumili ng mas maraming gas kung doble ang presyo ng bawat galon? Talagang hindi! Kung gayon, bakit dapat mong tingnan ang katarungan sa isang kumpanya nang iba? Kung gagawin mo ito, ito ay dahil ikaw ay tunay na pagsusugal, hindi ang pamumuhunan. Huwag mong lokohin ang iyong sarili.
Key ng Namumuhunan # 5. I-minimize ang Mga Gastos, Gastos, at Mga Bayarin
Sa artikulong Frictional Gastos: Ang Nakatagong Investment Tax , natutunan mo kung gaano kadalas mapapababa ng madalas na kalakalan ang iyong mga pangmatagalang resulta dahil sa mga komisyon, mga bayarin, mga bid / bid na bid, at mga buwis . Kasama ang kaalaman na nanggagaling sa pag-unawa sa halaga ng oras ng pera , napagtanto mo na ang mga resulta ay maaaring magtaka kapag nagsimula kang mag-usap tungkol sa 10, 15, 25, at 50 taon na umaabot.
Isipin na noong dekada ng 1960, at ikaw ay 21 taong gulang. Nagplano ka sa pagretiro sa iyong ika-65 na kaarawan, na nagbibigay sa iyo ng 44 taon ng produktibong pananalapi. Bawat taon, mamumuhunan ka ng $ 10,000 para sa iyong hinaharap sa mga maliliit na stock ng capitalization. Sa oras na iyon, makakakuha ka ng 12% rate ng return. Kung gumastos ka ng 2% sa mga gastos, magtatapos ka sa $ 6,526,408. Ito ay tiyak na hindi pagbabago ng chump ng mga pamantayan ng sinuman. Ay kinokontrol ang mga galaw na frictional, pinananatili ang karamihan sa na 2% sa iyong portfolio compounding para sa iyong pamilya, gusto mo natapos na may $ 12,118,125 sa pamamagitan ng pagreretiro. Iyon ay halos dalawang beses ng mas maraming kabisera!
Kahit na tila kontra-intuitive, madalas na aktibidad ay madalas na kaaway ng pang-matagalang superior resulta. Tulad ng isang mahusay na analyst sa isang pribadong kumpanya ng pamamahala ng kayamanan na may isang kamangha-manghang pang-matagalang talaan minsan sinabi sa akin, "Kung minsan ang client ay nagbabayad sa amin upang sabihin sa kanila na huwag gawin ang anumang bagay."
Namumuhunan Key # 6. Panatilihin ang Iyong mga Mata Buksan para sa Pagkakataon sa Lahat ng Panahon
Tulad ng lahat ng mahuhusay na mamumuhunan , ang sikat na tagapamahala ng pondo ng isa pang si Peter Lynch ay palaging nasa pagbabantay para sa susunod na pagkakataon. Sa panahon ng kanyang panunungkulan sa Fidelity, hindi siya lihim ng kanyang pag-iimbestiga sa homework: Paglalakbay sa bansa, pagsusuri sa mga kumpanya, pagsubok ng mga produkto, pagbisita sa pamamahala, at pagsusulit sa kanyang pamilya tungkol sa kanilang mga shopping trip. Ito ay humantong sa kanya upang matuklasan ang ilan sa mga pinakamalaking mga kuwento ng paglago ng kanyang araw katagal bago ang Wall Street ay naging kamalayan na sila ay umiiral.
Katulad din ang totoo para sa iyong portfolio. Sa pamamagitan ng simpleng pagpapanatiling nakabukas ang iyong mga mata, maaari kang matisod sa isang kumikitang enterprise na mas madali kaysa sa iyo sa pamamagitan ng pag-scan sa mga pahina ng Barrons o Fortune. Kung kailangan mo ng tulong sa pagsisimula, suriin ang Paghahanap ng Mga Ideya sa Pamumuhunan: Mga Praktikal na Lugar upang Tuklasin ang Mga Mapaggagamitan na Mapaggagamitan .
Namumuhunan Key # 7. Ipagkaloob ang Capital Ayon sa Opportunity Cost
Dapat mong bayaran ang iyong utang o mamuhunan ? Bumili ng mga bono ng gobyerno o karaniwang stock? Pumunta sa isang nakapirming rate o interes-lamang na mortgage? Ang sagot sa mga katanungan sa pananalapi tulad ng mga ito ay dapat palaging gagawin batay sa iyong inaasahang gastos sa pagkakataon .
Sa pinakasimpleng anyo nito, ang pamumuhunan sa gastos ng pagkakataon ay nangangahulugang pagtingin sa bawat potensyal na paggamit ng cash at paghahambing nito sa isa na nag-aalok sa iyo ng pinakamataas na return-adjust na return. Ito ay tungkol sa pagsusuri ng mga alternatibo. Narito ang isang halimbawa: Imagine ang iyong pamilya ay nagmamay-ari ng isang kadena ng matagumpay na mga tindahan ng bapor. Ikaw ay lumalaking benta at kita sa 30% habang lumalawak ka sa buong bansa. Hindi ito magkakaroon ng maraming katuturan upang bumili ng mga ari-arian ng real estate na may 4% cap rate sa San Francisco alang-alang sa pag-diversify ng iyong passive income. Magtatapos ka ng mas mahihirap kaysa sa kung hindi ka sana. Sa halip, dapat mong isaalang-alang ang pagbubukas ng isa pang lokasyon, pagdaragdag ng karagdagang daloy ng salapi sa kabang-yaman ng iyong pamilya mula sa paggawa ng alam mo kung paano pinakamahusay na gagawin.
Napansin mo na gagamitin ko ang return -adjusted na returns ng qualifier. Sa konteksto ng pamumuhunan sa gastos ng pagkakataon, ito ay napakahalaga. Hindi mo maaaring tingnan lamang ang sticker rate at dumating sa isang konklusyon; kailangan mong malaman ang mga potensyal na downsides, probabilities, at iba pang kaugnay na mga kadahilanan. Maaaring makatulong ang isang ilustrasyon. I-larawan ang iyong sarili bilang isang matagumpay na doktor. Ikaw at ang iyong asawa ay may $ 150,000 sa utang ng mag-aaral na utang sa 5%. Sa kasong ito, hindi mahalaga kung makakakuha ka ng 10% sa pamamagitan ng pamumuhunan ng pera na iyon, maaaring mas mahusay na bayaran ang mga pananagutan. Bakit? Ang bankruptcy code sa Estados Unidos ay tinatrato ang utang ng mag-aaral na utang bilang isang labis na uri ng pananagutan. Maaari itong maging imposible na mag-discharge. Kung mahuhulog ka sa iyong mga bayarin, ang mga huli na bayarin at mga rate ng interes ay maaaring mawalan ng kontrol, depende sa uri ng utang ng mag-aaral. Maaari kang magkaroon ng mga tseke ng Social Security na garnished sa panahon ng pagreretiro. Mas malupit, sa maraming mga kaso kaysa sa mga bagay na tulad ng mga pagkakasangla o kahit utang sa credit card. Kahit na ito ay tila walang kamali-mali sa batayan ng unang sulyap, ito ay ang mas matalinong pagkilos upang alisin ang potensyal na landmine sa mga sandali ng kasaganaan.
Kahit na sundin mo ang (sa aking propesyonal na opinyon, matalino) pagsasanay ng regular na pagbili ng mga pondo ng index sa pamamagitan ng isang dolyar na average na gastos , ang konsepto ng mga gastos sa gastos ay mahalaga sa iyo. Maliban kung ikaw ay higit na masagana kaysa sa median na pamilya, marahil ay hindi ka magkakaroon ng sapat na disposable income upang ma-maximize ang lahat ng iyong mga limitasyon sa kontribusyon sa pagreretiro . Nangangahulugan ito na kailangan mong tingnan ang iyong magagamit na mga pagpipilian at unahin kung saan ang iyong pera ay napupunta muna, upang matiyak na nakakakuha ka ng pinaka-bang para sa iyong usang lalaki.
Sabihin nating nagtatrabaho ka para sa isang kumpanya na may 100% na pagtutugma sa unang 3% ng kita sa pamamagitan ng 401 (k) na plano. Ang iyong sahod ay $ 50,000 bawat taon. Sa kasong ito, maraming mga tagaplano ng pananalapi ang sasabihin sa iyo ang pinakamahuhusay na bagay na gagawin (ipagpalagay na ikaw ay walang utang-na) ay magiging:
- Pondo ang 401 (k) hanggang sa 3% na sukatan ng pagtutugma upang makuha ang pinakamaraming libreng pera na maaari mong. Sa kasong ito, magiging $ 1,500. Magkakaroon ka ng $ 1,500 sa matched na mga pondo, na nagbibigay ng isang instant na panganib-libreng pagdodoble ng iyong pera.
- Pondo ng Roth IRA hanggang sa maximum na pinapayagan na limitasyon sa kontribusyon para sa iyo at sa iyong asawa. Mas mahusay ang mga ito kaysa sa Mga Tradisyunal na IRA sa maraming kaso .
- Gumawa ng isang 6 na buwan na pondo ng emerhensiya sa isang mataas na likido, ang FDIC na nakaseguro na savings account na hindi mo ginagamit kung hindi man.
- Bumalik at pondohan ang iyong 401 (k) hanggang sa natitirang limitasyon ng kontribusyon. Kahit na hindi ka makakakuha ng anumang mas pagtutugma ng pera, makakakuha ka ng isang medyo malaking bawas sa buwis, at ang pera ay lalago nang walang buwis sa loob ng account hanggang sa ikaw ay magretiro o kunin ito mula sa proteksiyon ng mga buwis ng buwis silungan.
- Bumili ng mga pondo ng index, asul na chip stock, bono, o iba pang mga ari-arian sa pamamagitan ng mga nabubuwisang account sa brokerage at / o makakuha ng real estate para sa rental income depende sa iyong mga kagustuhan, kasanayan, profile ng panganib, at mga mapagkukunan.
Sa pamamagitan ng pagsunod sa isang plano tulad nito, tinitiyak mo na ang pera ay makakakuha ng inilalaan sa mga pinaka-kapaki-pakinabang na paggamit muna, na nagbibigay ng pinaka utility para sa iyo at sa iyong pamilya kung naubusan ka ng cash upang i-save bago maabot ang ibaba ng listahan.