Kinakailangan ng ilang kumpanya na kunin mo ang iyong plano sa pensiyon sa anyo ng isang payout ng kinikita sa isang taon; mahalagang buwanang pagbabayad para sa iyong buhay.
Parami nang parami ang mga kumpanya, gayunpaman, ay nagbibigay sa iyo ng pagpipilian sa pagkuha ng iyong pensiyon bilang isang pamamahagi ng lump sum sa halip ng isang payout ng annuity. O, sa ilang mga kaso, maaari mong makilahok dito bilang annuity at bahagi bilang isang bukol na kabuuan. Nasa ibaba ang mga bagay na dapat isaalang-alang, at isang halimbawa kung paano mo ginagawa ang mga kalkulasyon upang ihambing ang mga opsyon.
Ang Mga Kahinaan at Kahinaan ng Pamamahagi ng Lump Sum
Karamihan sa mga tao ay tulad ng ideya ng pagkuha ng isang lump sum. Narito kung bakit:
- Access sa pera upang gawin sa gusto mo.
- Kung maayos na pinamamahalaang, maaari kang makagawa ng parehong halaga ng kita na ibibigay ng annuity, at panatilihin ang pagkontrol ng punong-guro upang makapasa sa mga tagapagmana.
Gayunman, maraming tao ang hindi tumutukoy sa mga panganib ng pagkuha ng lump sum. Nandito na sila:
- Ang pagkakaroon ng access sa isang bukod na halaga ng pera ay ginagawang madali upang gastusin ito masyadong mabilis.
- Kung ang pera ay hindi wastong pinamamahalaan, hindi maganda ang namuhunan, o ang mga pamilihan ay hindi maganda sa iyong unang sampung taon ng pagreretiro, maaari kang mawalan ng pera.
Ang mga Kabutihan at Kahinaan ng Isang Annuity
Ang isang annuity na may isang disenteng rate ng payout ay may ilang mga makabuluhang pakinabang tulad ng:
- Garantisadong kita para sa buhay. Hindi mo mai-outlive ang iyong kita.
- Walang mga desisyon sa pamumuhunan o mga responsibilidad sa pamumuhunan.
Ang kahinaan ng pagkuha ng nag-aalok ng annuity ay:
- Kung mayroon kang isang malaking pensiyon, ang isang bahagi ng iyong hinaharap na mga benepisyo sa pensiyon ay batay sa katatagan ng pananalapi ng iyong dating employer. Ang mga benepisyo ay maaaring mabawasan nang malaki kung hindi nila maayos na pinamamahalaan ang kanilang pensiyon. Gayunpaman, sa karamihan ng mga pensiyon, ang isang bahagi ng iyong benepisyo sa pensyon ay isineguro ng PBGC (Pension Benefit Guarantee Corporation).
- Ang isang Fixed buwanang halaga ay hindi makasabay sa pagpintog. (Ang ilang mga benepisyo sa pensiyon ay may halaga ng pagsasaayos ng buhay na itinayo, ngunit karamihan ay hindi.)
Sa sandaling maunawaan mo ang mga kalamangan at kahinaan, kailangan mong tingnan ang potensyal na rate ng pagbabalik ng bawat pagpipilian at ihambing na sa mga panganib na kasangkot.
Nasa ibaba ang isang halimbawa. Ang mga numero ay mula sa isang tunay na retirado na nagsisikap na magpasiya kung dapat siyang magdala ng isang lump sum o pamamahagi ng annuity.
Halimbawa: Pamamahagi ng Lump Sum o Annuity Pension
Ipagpalagay natin na si Joe ay edad na 62, tungkol sa pagretiro, at mayroon siyang mga sumusunod na opsyon kung paano niya tinipon ang kanyang pensiyon.
- Single annuity ng buhay na $ 2,250 kada buwan
- 50% joint and survivor annuity: $ 2,078 bawat buwan
- 100% joint and survivor annuity: $ 1,931 bawat buwan
- Ang kinikita sa isang taon sa buhay na may 10 taon: $ 2,182 bawat buwan
- Lump sum isang beses na pamamahagi: $ 347,767 na pinagsama sa kanyang IRA
Paliwanag ng mga pagpipilian sa kinikita sa pensiyon ng pensiyon
Kung pinipili ni Joe ang opsyon sa isang solong buhay na anuman ay makakatanggap siya ng $ 2,250 hangga't siya ay nabubuhay. Ang buwanang benepisyo ay hihinto kapag siya ay namatay, kaya kung siya ay nabubuhay lamang ng isang taon, walang karagdagang pondo ang babayaran. Kung siya ay may asawa, ang kanyang asawa ay hindi makakatanggap ng benepisyo na nakaligtas.
Kung pinipili ni Joe ang 50% joint option at annuity annuity , makakatanggap siya ng $ 2,078 bawat buwan, at sa kanyang pagkamatay, ang kanyang asawa ay makakatanggap ng $ 1,039 bawat buwan hangga't siya ay nabubuhay.
Kung pinipili ni Joe ang 100% joint and survivor option, siya at ang kanyang asawa ay makakatanggap ng $ 1,931 bawat buwan hangga't alinman sa mga ito ay buhay pa rin. Sa sitwasyong ito, si Joe ay tumatagal ng $ 319 mas mababa sa isang buwan upang ang kanyang asawa ay patuloy na magkaroon ng malaking pakinabang sa kanyang kamatayan. Isipin na $ 319 / buwan bilang pagbili ng seguro sa buhay.
Paano Pinipahihintulutan ng Mga Pinipili ng Mga Pensiyon na Pensiyon sa Pagkuha ng Pamamahagi ng Lump Sum
Upang sagutin ito, dapat na kalkulahin ni Joe ang panloob na rate ng pagbalik ng kinikita sa isang taon at ihambing ito sa inaasahang antas ng panibagong return sa mga pamumuhunan na gagawin niya kung kinuha niya ang pamamahagi ng lump sum.
Upang kalkulahin ang panloob na rate ng pagbabalik ng isang solong pensiyon na pagpipilian ng pensiyon sa buhay, dapat isaalang-alang ni Joe ang ilang mga pagpipilian sa pag-asa sa buhay. Una, gumamit ng kasalukuyang halaga na $ 347,767, buwanang pagbabayad na $ 2,250 bawat buwan sa loob ng dalawampung taon, at walang natira sa dulo.
Katumbas ito sa isang 4.76% na internal rate ng return. Pagkatapos ay gamitin ang parehong mga numero, na may mga pagbabayad para sa dalawampu't limang taon. Na katumbas lamang sa higit sa isang 6% na panloob na rate ng pagbabalik, at makakuha ng Joe sa edad na 87, na isang makatwirang pag -asa sa buhay na inaasahan .
Para sa 100% joint and survivor annuity option, at isang dalawampu't limang taon na payout, ang rate ng return ay 4.49%. Kung ang asawa ni Joe ay mas bata pa, at nangyari ang isang tatlumpung taon na pagbabayad, na bumabagsak ang pagbalik sa 5.29%.
Kung si Joe ay tumatanggap ng pamamahagi ng lump sum, siya ay tatanggap ng $ 347,767. Maaari niyang piliin na mamuhunan ang mga pondong ito gayunpaman nais niya. Kung sinusunod niya ang isang disiplinadong hanay ng mga patakaran sa pag-withdraw , maaari siyang lumikha ng isang stream ng kita na 5% sa isang taon, may kakayahang madagdagan ang kita na ito bawat taon upang makatulong na mabawi ang mga epekto ng implasyon, at panatilihin ang kontrol ng kanyang punong-guro; gayunpaman, kailangan niyang sundin ang isang pare-parehong diskarte sa pamumuhunan sa mahabang panahon upang magawa ito, at - siyempre - walang mga garantiya na gagana ito sa lahat ng mga kondisyon sa merkado. Kung ito ay gumagana, narito ang kita na inaasahan ni Joe:
$ 347,767 x .05 (5%) = $ 17,388 / taon sa simula, o $ 1,449 bawat buwan, na may inaasahang pagtaas sa bawat taon upang makatulong na mabawi ang mga epekto ng implasyon. (Sa oras na umabot na si Joe sa 82, kung ang mga pamumuhunan ay maaaring suportahan ang isang 2% pagtaas sa isang taon, ang kanyang mga pamamahagi ay tataas sa $ 2,239 bawat buwan.)
Gamit ang isang kasalukuyang halaga ng $ 347,767, ang buwanang pagbabayad na $ 1,449 na tumaas bawat taon sa pamamagitan ng 2% sa isang taon at ang nag-iisang haba ng buhay ni Joe ng mga 20 taon, at isang hinaharap na halaga na $ 347,767, ito ay magiging katumbas sa isang panloob na rate ng pagbabalik ng mga 6.5% . Ang rate ng return na ito ay ipagpapalagay na ang mga pondo ay naaayos nang wasto, kaya ang pagbibigay ng mga distribusyon na nababagay sa implasyon habang pinapanatili ang punong-guro.
Paghahambing ng Pension Annuity sa Lump-sum Distribution
Ang tanong na ngayon ni Joe na kailangang tanungin ay, "Ay ang karagdagang potensyal na pagbabalik na nagkakahalaga ni Joe sa peligro ng pamamahala ng mga ari-arian mismo?" Ang ilang mga tao ay ganap na hindi komportable sa mga pondo na natitira sa plano ng pensiyon ng kumpanya. Ang iba ay talagang hindi komportable na ilunsad ang mga pondo sa labas ng plano sa isang IRA at sa pamamahala nito mismo o pagkuha ng isang tao upang pamahalaan ito.
Dapat mong suriin ang mga kalamangan at kahinaan, at ang katumbas na mga rate ng pagbabalik, at gumawa ng iyong sariling desisyon. Sa nakaraan, mga 1/3 ng oras, ang isang mahusay na pinamamahalaang portfolio ay nakakamit ng isang average na taunang internal rate ng return na mas mababa sa 6%. Ito ay dahil ang isang bagay na tinatawag na pagkakasunod-sunod ng panganib ay maaaring magkaroon ng malaking epekto sa iyong pagbalik kapag ikaw ay gumuhit ng pera. Huwag umasa sa merkado upang maghatid ng higit sa average na pagbalik sa pagreretiro.
Maraming nag-aalok ng annuity ay medyo kaakit-akit, lalo na kung ikaw ang dahilan ng potensyal ng pamumuhay na mahaba. Huwag palampasin ang nag-aalok ng annuity nang walang pagsusuri at isang malakas na pangatwirang dahilan kung bakit ang walang halaga ay walang kabuluhan sa iyong sitwasyon.