15/50 Stock Rule Tumutulong sa mga Mamumuhunan na Makibaka sa Balanse sa Pagitan ng Panganib at Gantimpala
Ano ang pinakamahusay na paraan para sa karaniwang mamumuhunan upang balansehin ang panganib laban sa potensyal na gantimpala?
Sa loob ng maraming taon, sumagot ang mga pinansiyal na tagapayo, "Pagmamay-ari ang Inyong Edad sa mga Bono."
Ang Sariling Ang Iyong Edad sa Mga Bono (OYAIB) ay nagsasabi na ang porsyento ng mga bono sa iyong portfolio ay dapat na katumbas ng iyong edad. Kung ikaw ay 25, 25 porsiyento lamang ng iyong pera ay dapat nasa mga bono. Kung ikaw ay 60, pagkatapos ay 60 porsiyento ng iyong mga ari-arian ay dapat na mga bono. Ang OYAIB ay batay sa paniwala na habang lumalapit tayo sa pagreretiro, gusto nating palitan ang mga potensyal na paglago at panganib ng mga stock na may kamag-anak na predictability ng mga kalidad na mga bono.
Dahil sa mga pagbabago sa landscape ng pamumuhunan, naniniwala ako na oras na para sa isang bagong guideline upang palitan ang OYAIB.
Ang OYAIB ay naging mas kapaki-pakinabang sa ngayon sa makabuluhang pagbabago na nangyayari sa merkado ng bono. Tulad ng pagkahulog ng interes, ang mga bono ay umakyat. Ngayon, pagkatapos ng tatlong dekada ng pababang paggalaw, ang mga rate ng interes ay nagsimulang lumipat nang mas mabagal mula sa lahat ng oras. Ang mga uso sa rate ng interes ay pinaikot na mahuhulaan, ngunit maaari naming ma-in para sa 20 o 30 taon ng mabagal na pagtaas ng mga rate. Ito ay nangangahulugan na ang 8 porsiyento taunang pagbabalik na ang mga bono ay na-average na mula 1976 ay magiging malamang na hindi.
At isaalang-alang ang mahabang lifespans ngayon. Ito ay hindi pangkaraniwan ngayon para sa isang tao na magretiro sa loob ng 25 o 30 taon. Ang pagbabayad para sa mga taon ay maaaring mangailangan sa iyo na kumuha ng higit pang panganib sa pagreretiro kaysa sa iyong mga magulang. Iyon ay nangangahulugan ng pagmamay-ari ng mas maraming mga stock, na nag-aalok ng potensyal para sa paglago at mas mataas na pagkasumpungin.
Kung mayroon kang hindi bababa sa isang katamtaman na pagpapaubaya sa panganib, kalimutan ang tungkol sa OYAIB at ipatupad ang tinatawag kong 15/50 Stock Rule.
Kung naniniwala ka na mayroon kang higit sa 15 taon sa Earth, ang iyong portfolio ay dapat na binubuo ng hindi bababa sa 50 porsyento ng mga stock, kasama ang natitirang balanse sa mga bono at cash. Ang diskarte na ito ay tumutulong sa iyo na mapanatili ang balanse sa pagitan ng panganib at gantimpala.
Ito ay talagang hindi isang bagong ideya. Ang 50/50 na ideya portfolio ay sa paligid para sa mga dekada.
Ang propesor sa Columbia Business School na si Benjamin Graham, na tagapagturo ni Warren Buffet, ay nagtagumpay sa pilosopiya na ito, tulad ng nagtatag ng Vanguard na si John Bogle.
Ang mga stock sa iyong portfolio na 15/50 ay maaaring alinman sa dividend-payers (aking kagustuhan) o mga stock ng paglago. Panoorin ang iyong mga paglalaan nang malapit at muling i-reallocate kung kinakailangan upang maiwasan ang mga stock mula sa pag-iwas sa lampas sa 50 porsiyentong marka. Tulad ng ipinaliwanag ni Benjamin Graham, "Kapag binago ng mga pagbabago sa antas ng merkado ang komon-stock na bahagi, sabihin, 55 porsiyento ang balanse ay ibabalik sa pamamagitan ng isang pagbebenta ng isang-ikalabing-isang ng stock portfolio at ang paglipat ng mga nalikom sa mga bono. Sa kabaligtaran, ang pagbagsak sa karaniwang proporsyon sa 45 porsiyento ay tumawag sa paggamit ng isang-ikalabing-isang ng pondo ng bono upang bumili ng karagdagang mga ekwelyo. "
Ang isang 15/50 Stock Rule portfolio ay nangangailangan ng higit na panganib na pagpapaubaya kaysa sa isa batay sa OYAIB, lalo na kung ikaw ay nasa iyong 70s. Ngunit dahil sa mga dahilan na nakabalangkas ako, naniniwala ako na ito ang pilosopiya na nagbibigay ng pinakamahusay na balanse ng panganib laban sa gantimpala ngayon at sa mga darating na taon.