Ang Ratio ng Silver sa Gold ay Magbibigay ng Kalinawan Tungkol sa Kung paano Magkapera Mula sa Mga Metal
Gayundin, ang pilak (na kumikilos tulad ng hybrid, bahagi sa pagitan ng isang metal na pang-industriya, at isang mahalagang metal), ay kadalasan ay nakakakuha kapag ang ginto ay tumataas, o ang pagtaas sa presyo kapag mataas ang produksyon ng industriya.
Tulad ng ginto , ang pilak ay umabot na sa isang mahalagang tipping point - partikular (at kamakailan lamang), naabot namin ang parehong peak gold, at peak silver.
Walang alinlangang narinig mo ang peak oil. Well, ito ay kasalukuyang ang mahalagang mga riles na katumbas ng na!
Ang mga bagong operasyon ng pagmimina ay mas kaunti at higit pa sa pagitan. Samantala, ang mga kasalukuyang pinagkukunan ng produksyon ay humuhukay sa lahat ng "mababang prutas," na nakukuha ang mas madali at higit na makabuluhang paghahanap, na iniiwan lamang ang patuloy na pagtanggi ng output.
Ang mga yield ay nasa pagtanggi, at ang mga gastos upang mahanap at kunin ang mga riles ay sa pagtaas (bagaman medyo offset sa pamamagitan ng advancements sa mga teknolohiya na ginagamit sa panahon ng proseso).
Sa ibang salita, sa buong mundo, hindi namin magagawang upang mina at makabuo ng mahalagang mga riles sa aming kasalukuyang rate, o mas mataas na isa. Magkakaroon lamang ng pagtanggi.
Bukod pa rito, sa unang pagkakataon (kailanman), ang LAHAT ng pilak na gawa ay ginagamit para sa mga pang-industriya na gamit.
Ang metal ay nangyayari sa mga bagay tulad ng:
- electronics
- trophies
- pagkain ng mga kagamitan
- mga filter ng tubig
- pagpapagaling ng ngipin
- solar panel
- paghihinang pipelines
- antifreeze
- pamumuhunan
- alahas
- photography
- gamot
- salamin
- mga makina ng sasakyan
- salamin
- pang-industriya kemikal
- plastik
- at iba pa...
Ang ginto , sa kabilang banda, ay may mas kaunting kabuuang paggamit, ngunit talagang kumikislap bilang isang metal na pamumuhunan.
Mag-isip ng alahas, at pagbili ng Central Bank ng mga solidong bar mula sa marami sa mga bansa sa mundo. Malawak din itong makikita bilang asset sa flight-to-safety.
Nawawala ang digmaan? Pinaghihiwa ng European Union. Nawala ang nangungunang pampuno ng pulitika? Gusto mong magkaroon ng ginto, at lahat ay bibili nito.
Sa katunayan, anumang oras na maaari mong bilhin ang ginto , maaaring mahirap na makuha. Kapag nangyayari ang isang bagay upang himukin ang mga dolyar ng pamumuhunan ng tao sa mahalagang metal, kadalasan ang mga pangangailangan ay makabubuting palakihin ang anumang magagamit na supply. Nangangahulugan ito na ang tanging paraan upang makakuha ng aktwal na pisikal na ginto ay upang bilhin ito nang maaga, kung walang iba pa ay may parehong pag-iisip!
Gayunpaman, ang mga tao ay maaaring maging masyadong nakatuon sa mga tiyak na riles "sa isang vacuum." Maaaring sa tingin nila ang ginto ay tataas, kaya ang pagbili ng ginto ay magiging isang magandang pamumuhunan. Bilang kahalili, kung inaasahan nila ang mas mataas na demand na pilak, sila ay bumili ng higit pa sa metal na iyon.
Gayunpaman, kung ano ang maaaring maging mas kapaki-pakinabang, at magbigay ng karagdagang kalinawan, ay upang panoorin ang ratio ng halaga sa pagitan ng dalawa sa kanila. Sa partikular, ang pilak sa ratio ng ginto.
Ang ratio na iyon ay inihahambing lamang kung magkano ang pilak ay kinakailangan upang bumili ng isang halaga ng ginto. Kaya, halimbawa, kung kukuha ng 75 ounces ng pilak upang bumili ng isang solong onsa ng ginto, kung gayon ang ratio ay magiging sa 75.
Mahalaga na panoorin at malaman ang literal na mga presyo ng mga kalakal, ngunit maaari itong magdagdag ng isa pang dimensyon sa iyong pagtatasa sa pamamagitan ng pagsubaybay sa mga pagbabago sa kanilang halaga kung ihahambing sa isa't isa. Isipin ito tulad ng pagpili ng isang restaurant para sa hapunan; ang isa ay may mas mahusay na pagkain, ngunit mas mahal; ang iba ay nagsisilbi ng mas mababang pamasahe sa kalidad, ngunit may mas mababang presyo.
Maaaring hindi mo alam sa una kung saan ang isa ay ang mas mahusay na halaga. Gayunpaman, kung ang mababang-kalidad na kainan ay biglang kumakain ng kanilang mga presyo, o ang mataas na kalidad na pagtatatag ay bumaba nang malaki ang kanilang mga presyo, kung gayon ay biglang alam mo kung alin ang kumakatawan sa mas mataas na halaga.
Ang pagtingin sa pilak sa ratio ng ginto ay maaaring magbigay ng lubhang kapaki-pakinabang na mga pananaw sa parehong mahalagang mga metal. Sa kasaysayan, kukuha ito ng humigit-kumulang 30 hanggang 40 na ounces ng pilak upang bumili ng isang solong onsa ng ginto.
Karaniwang ito ay nangangahulugan na ang isang ratio sa itaas 60 ay kumakatawan sa undervalued silver, habang ang isang ratio sa ibaba 20 ay nagpapakita ng undervalued gold. Gayunpaman, tandaan na ang buong konsepto na ito ay gumaganap sa mahabang panahon (taon, hindi buwan).
Ang ratio ay maaaring maging masyadong mataas, ngunit karaniwan ay hindi nangangahulugang ito ay babalik sa mas maraming mga makatuwirang antas sa loob ng mga buwan (bagaman kadalasan ay maaaring ito). Malamang, kakailanganin ito ng ilang taon, ngunit binigyan ng pangmatagalang pananaw, ang ratio ay palaging nagbabalik patungo sa makasaysayang mga pamantayan.
Sa katunayan, kahit na sa "paraan na napakataas" na sitwasyong aming nakabalangkas sa itaas, maaari pa nito itulak kahit pa sa matinding teritoryo. Ang isang ratio ng 80 (na kung saan ay sobrang mataas) ay maaaring pumunta sa 90, o kahit na mas mataas (bagaman malamang na hindi), bago ito sa kalaunan ay bumalik sa higit pang mga antas ng kasaysayan-normal.
Gayundin, maraming mga geopolitical at pandaigdigang mga kaganapan ay magiging kadahilanan sa mga presyo ng alinman sa mga metal:
- ang isang malakas o mas mahina na US dollar ay makakaapekto sa parehong mga metal medyo pantay
- ang pagtaas ng mga rate ng interes ay magreresulta sa pagbawas sa mga presyo ng ginto
- ang isang pag-urong ay nangangahulugan ng mas mababang pang-industriya na aktibidad, kaya mas mababa ang demand para sa pilak upang gumawa ng mga produkto, at samakatuwid ay mas mababang mga presyo ng metal na iyon
- ang pagbagsak ng mga digmaan, o laganap na implasyon, o pag-crash ng pamilihan ng merkado ay kadalasang napakabuti para sa mga asset ng flight-to-safety, tulad ng ginto
Sa madaling salita, depende sa geopolitical at global tides, ang lahat ng mga kalakal ay maaaring makaramdam ng mga epekto sa kanilang mga presyo. Gayunpaman, hindi alintana ang mga pangunahing impluwensya sa mga presyo ng ginto at pilak, lagi silang susubukan na bumalik sa kanilang mas karaniwang antas ng ratio ng 30 hanggang 40 ... bagaman maaaring tumagal ng isang taon o dalawa sa sandaling simulan nila ang pagbabalik sa saklaw.
Noong 1915, maaari kang bumili ng 38 na ounces ng pilak bilang kapalit ng isang solong onsa ng ginto. Noong 1940, malapit sa simula ng Ikalawang Digmaang Pandaigdig, ang ginto ay sumikat bilang isang ligtas na ari-arian, at ang ratio ay 97 hanggang 1.
Sa pagbagsak ng inflation noong 1979, ang Federal Reserve Chairman, si Paul Volcker, ay nagtataas ng mga rate ng interes sa 21 porsiyento. Nagresulta ito sa pagmamaneho ng mga presyo ng ginto, na sa kalaunan ay lumikha ng pinakamababang pilak sa ratio ng ginto na 14.
Habang sinusubukan mong mahulaan ang mga hinaharap na paggalaw sa mga presyo ng mga indibidwal na riles ay maaaring maging mahirap, maaaring mas madaling mamuhunan batay sa relasyon sa pagitan ng dalawa. Kapag ang pilak sa ginto ratio ay mababa (mas mababa sa 30), pagkatapos ay ang pilak mismo ay karaniwang tumaas nang mas mabilis kaysa sa (o mahulog mas mabagal kaysa sa) anumang gumagalaw na nakikita mo sa ginto.
Kapag ang ratio ay mataas (mas malaki kaysa sa 65), ang pilak ay kadalasang bumagsak nang mas mabilis (o dagdagan ang mas mabagal sa kaso ng mga presyo ng pagsikat ng riles) kaysa sa anumang mga gumagalaw na nakikita mo sa mga presyo ng mas mahal na metal. Halimbawa, kung ang ratio ay 80 hanggang 1, at ang ginto ay tumalon ng 3 porsiyento, ang pilak ay maaaring bahagyang kahit na dagdagan.
Ang relasyon sa pagitan ng dalawang riles ay mahalaga. Patuloy, bagaman lamang mula sa isang pangmatagalang pananaw, ang ratio ay palaging patulak upang bumalik sa makasaysayang average na saklaw ng pagitan ng 30 hanggang 50.
Ito ay maaaring argued na kapag ang ratio ay mababa, ginto ay undervalued na may kaugnayan sa iba pang mga metal. Kapag ang ratio ay mataas, pilak ay ang mas undervalued ng dalawa.
Noong Marso ng 2016, ang ratio ng pilak hanggang sa ginto ay umabot sa 80.57. Kung mayroon kang isang onsa ng ginto, ito ay nagkakahalaga ng 80.57 ounces ng pilak.
Ang antas na iyon ay halos pinakamataas na ito, mula noong 1991, nang matamaan ito ng 100! Sa loob ng pitong taon, ang ratio ay bumagsak hanggang sa 47 - nangyari ito sa pamamagitan ng isang kumbinasyon ng pagsikat ng ginto nang mas mabilis, o pilak na bumabagsak nang mas mabilis, nang naaayon, hanggang ang ratio ay normalized sa higit pang mga antas ng kinatawan sa kasaysayan.
Noong Marso, kapag ang isang onsa (o isang bar o isang barya) ng mas mahal na metal ay maaaring bumili ng 80.57 ounces (o mga bar o mga barya) ng mas mura na metal, ipinahayag ko na ang ratio ay wala sa palo. Ang pilak ay tiyak na kailangan na tumaas sa isang mas mabilis na rate kaysa sa ginto ... at iyon ay eksakto kung ano ang nangyari sa susunod, hanggang ang pilak sa paghahambing ng ginto ay lumapit sa isang mas makatotohanang halaga ng 67.
Na lahat ay nag-play out sa isang mabilis na apat na buwan. Kahit na sa mga bagong, mas makatotohanang mga antas, mayroong pa rin ng maraming kuwarto para sa isang kahit na higit pa-kahanga-hangang paglipat. Ang ratio ay napakataas pa rin, at inaasahan ko na ito ay mag-normalize pa (sa pamamagitan ng mas mataas na pagtaas sa pilak, o mas malaki na pagtanggi mula sa ginto, medyo).
Ang aking pananaw ay para sa mas mataas na presyo ng ginto. Sa ganoong kapaligiran, ang tanging paraan para sa pilak sa ginto ratio upang gawing normal sa mga normal na antas ng kasaysayan ay para sa pilak sa pagtaas ng higit pa kaysa sa ito ay katapat.
Kung ang ginto ay umakyat ng 100 porsiyento, ang pilak ay kailangang tumaas ng higit pa sa porsyento na iyon. Sa sitwasyong iyon, ang pilak ay tataas ng 200 porsiyento upang maibalik ang ratio sa mas angkop na 40 hanggang 1.
Ang isang diskarte sa pag-play (ibig sabihin ng kalakalan) ang pilak sa gintong ratio, para sa ilang mga makabuluhang kita, ay upang gumawa ng mga pagpapasya batay sa ratio mismo na gusto mong kalakalan pabalik-balik sa pagitan ng dalawang mga kalakal. Kung ang isang metal ay mas mura kung ikukumpara sa isa, ibebenta mo ang "sobrang presyo", at ilipat ang mga nalikom sa "undervalued". Pagkatapos, kapag ang ratio ay napupunta sa iba pang mga paraan sa isang taon o dalawa, gawin mo ang eksaktong parehong bagay muli, na nagbebenta ng sobrang presyo ng kalakal para sa underpriced isa.
Halimbawa, nagbebenta ka ng isang onsa ng ginto kapag ang ratio ay nasa 80, na nagbibigay sa iyo ng 80 ounces of silver. Pagkatapos, ilang taon na ang lumipas kapag ang ratio ay umabot sa 20, maaari mong ibenta ang mga 80 ounces, kapalit ng apat na ounces ng ginto.
Nag-quadrupled ka lang sa iyong puhunan, mula sa isang onsa hanggang apat sa dalawang trades. Ngayon, isipin na ginagawa iyan ilang beses lamang, at kahit na ito ay isang napaka-matagalang diskarte, maaaring ito ay potensyal na maging kapaki-pakinabang.
Siyempre, ang anumang naturang diskarte ay maaaring maging problema sa sandaling ang mga bayarin, seguro, komisyon ng kalakalan, at bahagyang variance sa pagpepresyo ay nakatuon sa. Halimbawa, kahit na isang mahusay, mahusay na iginagalang online na mahalagang mga dealer ng metal tulad ng GoldSilver.com ay sisingilin ka ng isang maliit na bit dagdag, ngunit ang lahat ay na, at ang kanilang mga bayad ay ilan sa mga pinakamababang.
Gayunpaman, ang trading sa loob at labas ng ilang mga ari-arian, tulad ng Sprott Physical Gold Trust, at ang Sprott Physical Silver Trust, ay nagpapadali sa paglipat sa pagitan ng dalawa, tulad ng mga stock ng kalakalan, at ang mga ito ay sinusuportahan ng aktwal na mga riles. Kung bumili ka ng 24 ounces of silver, mayroong talagang 24 ounces ng real, pisikal na pilak, na itinatago sa National Vaults para sa iyo.
Gayunpaman, ang ilang mga Exchange Traded Funds (ETFs) , tulad ng SLV at GLD, ay maaari ring makabuo ng katulad na epekto kapag ibinebenta ang pilak sa ratio ng ginto. Gayunpaman, panatilihin ang mahalagang puntong ito sa isip - mayroong isang malaking pagkakaiba sa pagitan ng aktwal na mga metal na metal (tulad ng mga maaari mong i-hold sa iyong kamay), at "mga metal na papel," tulad ng ETFsHalimbawa, kung bumili ka ng GLD, hindi mo talaga pagmamay-ari ng anumang ginto Sa halip, mayroon kang isang pamumuhunan sa papel na sinusubukang ibatay ang halaga nito sa metal, ngunit ang tunay na iyong binili ay isang piraso ng papel, o isang kontrata.
Sa maraming sitwasyon, ang ilan sa mga pamumuhunan sa metal na ito ay may 200 bilang mga tao (o higit pa), ang lahat ng paghaharap sa parehong onsa. Sa ibang salita, wala silang makatotohanang claim sa anumang aktwal na metal.
Kung gayon, maaari kang makatagpo ng mga isyu kung maraming tao ang nagsisikap upang makuha ang aktwal na ginto o pilak kaagad. Malamang, dahil hindi sila "realistically" na nakakonekta sa mga aktwal na supply (na kung saan ay limitado sa likas na katangian mismo), at kung saan sa halip ay ganap na walang limitasyong (maaari silang lumikha ng mas maraming GLD o SLV habang pinili nila), maaaring madaling makontrol.